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债务和信贷安排
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3个月结束 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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2021年3月31日
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| 债务披露[摘要] | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 债务和信贷安排 |
以下是我们长期债务的概要：
4.625% 2029优先票据
2021年2月17日，我们与Cliffs、其担保人和皇冠体育官网银行全国协会（U.S. Bank National Association）签订了一项契约，涉及Cliffs发行总额为5亿美元的2029年优先票据，总本金为4.625%，按票面价值发行。
4.625%的2029优先票据是在私募交易中发行的，不受证券法的注册要求的限制。4.625%的2029优先票据年利率为4.625%，从2021年9月1日开始，每年的3月1日和9月1日每半年支付一次。4.625%的2029优先债券将于2029年3月1日到期。
4.625%的2029优先票据是无担保优先债务，与我们所有现有和未来的无担保和非次级债务具有同等的支付权。4.625%的2029优先票据由我们重要的直接和间接全资拥有的国内子公司在优先无担保的基础上进行担保，因此，在结构上优先于我们任何现有和未来的债务，这些债务没有得到此类担保人的担保，并且在结构上从属于我们所有现有和未来的债务以及不担保4.625% 2029优先票据的子公司的其他负债。
4.625%的2029优先票据可以全部或部分赎回，但须提前不少于10天但不超过60天通知票据持有人。以下是我们4.625%的2029优先票据的赎回价格摘要：
此外，如果合同中定义的4.625% 2029优先票据发生控制变更触发事件，我们将被要求以等于其本金金额的101%的购买价格，加上应计和未付利息（如果有的话），以回购日期（但不包括回购日期）回购票据。
4.625% 2029优先票据的条款包含某些惯例契约；然而，没有财务契约。
4.875% 2031优先票据
2021年2月17日，我们与Cliffs及其担保人和皇冠体育官网银行全国协会（U.S. Bank National Association）签订了一项契约，涉及Cliffs发行面值为4.875%的2031优先票据，总本金为5亿美元。
4.875%的2031优先票据是在私募交易中发行的，不受《证券法》的注册要求。4.875%的2031优先票据年利率为4.875%，从2021年9月1日开始，每年的3月1日和9月1日每半年支付一次。4.875%的2031优先债券将于2031年3月1日到期。
4.875%的2031优先票据是无担保优先债务，与我们所有现有和未来的无担保和非次级债务具有同等的支付权。4.875% 2031优先票据由我们重要的直接和间接全资拥有的国内子公司在优先无担保的基础上进行担保，因此，在结构上优先于我们任何现有和未来的债务，这些债务没有得到此类担保人的担保，并且在结构上从属于我们所有现有和未来的债务以及不担保4.875% 2031优先票据的子公司的其他负债。
4.875%的2031优先票据可以全部或部分赎回，但须提前不少于10天但不超过60天通知票据持有人。以下是我们4.875%的2031优先票据的赎回价格摘要：
此外，如果合同中定义的4.875% 2031优先票据发生控制变更触发事件，我们将被要求以等于其本金金额的101%的购买价格，加上应计和未付利息（如果有的话），以回购日期（但不包括回购日期）回购票据。
2031年4.875%优先票据的条款包含某些惯例契约；然而，没有财务契约。
债务清偿——2021年
2021年3月11日，我们使用2021年2月11日发行的2000万股普通股和手头现金的净收益购买了总额为3.22亿美元的9.875% 2025高级担保票据本金。2021年3月12日，我们全额赎回了4.875%的2024年优先担保票据、7.625%的2021年AK优先票据、7.50%的2023年AK优先票据、6.375%的2025年AK优先票据和6.375%的2025年AK优先票据，本金总额为5.35亿美元。
以下是被消灭的债务及其各自对被消灭的影响的概述：
债务清偿- 2020年
2020年3月13日，与AK钢铁合并有关，我们购买了3.64亿美元的总本金为7.625%的2021年AK优先票据和3.11亿美元的总本金为7.50%的2023年AK优先票据。2026年发行6.75%优先担保票据的净收益，以及ABL Facility借款的一部分，用于为此类购买提供资金。由于7.625%的2021年AK优先票据和7.50%的2023年AK优先票据在购买前以公允价值记录，因此不存在灭销损益。此外，与投标报价的最终结算有关，我们用手头现金购买了7.625%的2021年AK优先票据的总本金900万美元和7.50%的2023年AK优先票据的总本金5600万美元。
以下是被消灭的债务及其各自对被消灭的影响的概述：
ABL设施
截至2021年3月31日，我们符合ABL Facility的流动性要求，因此，要求最低固定费用覆盖率为1.0至1.0的春季金融契约不适用。
以下是我们在ABL贷款工具下的借款能力摘要：
债务期限
以下是我们基于2021年3月31日未偿本金的债务工具到期日摘要：
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