根据第13和15(d)条提交的年度报告

债务及信贷安排（表）

v3.20.4
债务及信贷安排（表）
12个月结束
2020年12月31日
债务披露[摘要]  
长期债务明细表
以下是我们长期债务的概要：
(百万)
2020年12月31日
债务工具
发行人 1
实际年利率 本金总额 未摊销债务发行成本 未摊销保费（折扣） 总债务
优先担保票据：
4.875% 2024优先担保票据 悬崖 5.00% 美元 395  美元 （3） 美元 （1） 美元 391 
9.875% 2025优先担保票据 悬崖 10.57% 955  (8） （25） 922 
6.75% 2026年优先担保票据 悬崖 6.99% 845  （20） （9） 816 
优先无担保票据：
7.625% 2021 AK优先票据 AK钢铁 7.33% 34  - - - - - -  - - - - - -  34 
7.50% 2023 AK优先票据 AK钢铁 6.17% 13  - - - - - -  - - - - - -  13 
6.375% 2025优先票据 悬崖 8.11% 64  - - - - - -  （4） 60 
6.375% 2025 AK优先票据 AK钢铁 8.11% 29  - - - - - -  (2) 27 
1.50% 2025可转换优先票据 悬崖 6.26% 296  （4） (49) 243 
5.75% 2025优先票据 悬崖 6.01% 396  （3） （4） 389 
7.00% 2027优先票据 悬崖 9.24% 73  - - - - - -  (8） 65 
7.00% 2027 AK优先票据 AK钢铁 9.24% 56  - - - - - -  (6) 50 
5.875% 2027优先票据 悬崖 6.49% 556  （4） （18) 534 
6.25% 2040优先票据 悬崖 6.34% 263  (2) （3） 258 
irb将于2024年至2028年到期 AK钢铁 各种各样的 92  - - - - - -  2  94 
EDC旋转设施 3
* 3.25% 40  - - - - - -  - - - - - -  18 
ABL设施 3
悬崖 2
2.15% 3500年  - - - - - -  - - - - - -  1510年 
总债务 5424年 
减：流动债务 34 
长期债务总额 美元 5390年 
*我们的子公司Fleetwood Metal Industries Inc.和The Electromac Group Inc.是EDC循环贷款的借款人。
1 除非另有说明，本专栏和本注8 -债务和信贷安排中提及的“Cliffs”指的是皇冠体育-克利夫斯公司，提及的“AK Steel”指的是AK Steel Corporation（皇冠体育-克利夫斯钢铁公司）。
2 指皇冠体育-皇冠体育斯公司作为我们ABL贷款的借款人。
3 指明信贷安排的总本金金额按其各自的最高借款能力列出。
(百万)
2019年12月31日
债务工具
发行人 1
实际年利率 本金总额 债务发行成本 未摊销的折扣 总债务
优先担保票据：
4.875% 2024优先票据 悬崖 5.00% 美元 400  美元 （5) 美元 (2) 美元 393 
优先无担保票据：
1.50% 2025可转换优先票据 悬崖 6.26% 316  （4） (65) 247 
5.75% 2025优先票据 悬崖 6.01% 473  （3） (6) 464 
5.875% 2027优先票据 悬崖 6.49% 750  (6) (27） 717 
6.25% 2040优先票据 悬崖 6.34% 298  (2) （3） 293 
前劳保局设施
悬崖 2
N/A 450  N/A N/A - - - - - -
长期债务总额 美元 2114年
1 除非另有说明，本专栏中提及的“皇冠体育斯”均指皇冠体育-皇冠体育斯公司。
2 指皇冠体育-皇冠体育斯公司及其某些子公司作为我们前ABL贷款的借款人。
债务票据赎回 以下是我们的9.875% 2025优先担保票据的赎回价格摘要：
赎回期
赎回价格 1
限制数量
2022年10月17日前-使用募集资金发行股票 109.875  ％ 最高可达原总本金的35%
2022年10月17日之前 2
100.000 
从2022年10月17日开始 107.406 
从2023年4月17日开始 104.938 
从2024年4月17日开始 102.469 
从2025年4月17日开始 100.000 
1 加上应计及未付利息（如有），直至（但不包括）赎回日期。
2 再加上一笔“补全”保费。
以下是我们2026年6.75%优先担保票据的赎回价格摘要（以赎回本金的百分比表示）：
赎回期
赎回价格 1
限制数量
2022年3月15日前-使用股权发行收益 106.750  ％ 最高可达原总本金的35%
2022年3月15日前 2
100.000 
从2022年3月15日开始 105.063 
从2023年3月15日开始 103.375 
从2024年3月15日开始 101.688 
从2025年3月15日开始 100.000 
1 加上应计及未付利息（如有），直至（但不包括）赎回日期。
2 再加上一笔“补全”保费。
以下是我们4.875%的2024优先担保票据的赎回价格摘要（以赎回本金的百分比表示）：
赎回期
赎回价格 1
从2021年1月15日开始 102.438  ％
从2022年1月15日开始 101.219 
从2023年1月15日开始 100.000 
1 加上应计及未付利息（如有），直至但不包括赎回日期。
以下是我们的6.375% 2025优先票据的赎回价格摘要（以赎回本金的百分比表示）：
赎回期
赎回价格 1
从2020年10月15日开始 103.188  ％
从2021年10月15日开始 101.594 
从2022年10月15日开始 100.000 
1 加上应计及未付利息（如有），直至但不包括赎回日期。
以下是我们2027年7.00%优先票据的赎回价格摘要（以赎回本金的百分比表示）：
赎回期
赎回价格 1
2022年3月15日前 2
100.000  ％
从2022年3月15日开始 103.500 
从2023年3月15日开始 102.333 
从2024年3月15日开始 101.167 
从2025年3月15日开始 100.000 
1 加上应计及未付利息（如有），直至但不包括赎回日期。
2 再加上一笔“补全”保费。
以下是7.50%的2023 AK优先票据的赎回价格摘要（以赎回本金的百分比表示）：
赎回期
赎回价格 1
从2020年7月15日开始 101.875  ％
从2021年7月15日开始 100.000 
1 加上应计及未付利息（如有），直至但不包括赎回日期。
以下是6.375% 2025 AK优先票据的赎回价格摘要（以赎回本金的百分比表示）：
赎回期
赎回价格 1
从2020年10月15日开始 103.188  ％
从2021年10月15日开始 101.594 
从2022年10月15日开始 100.000 
1 加上应计及未付利息（如有），直至但不包括赎回日期。
以下是7.00% 2027 AK优先票据的赎回价格摘要（以赎回本金的百分比表示）：
赎回期
赎回价格 1
2022年3月15日前 2
100.000  ％
从2022年3月15日开始 103.500 
从2023年3月15日开始 102.333 
从2024年3月15日开始 101.167 
从2025年3月15日开始 100.000 
1 加上应计及未付利息（如有），直至但不包括赎回日期。
2 再加上一笔“补全”保费。
债务清偿时间表〔表格文字组〕 以下是被消灭的债务及其各自对被消灭的影响的概述：
(百万)
一年结束了
2020年12月31日
债务熄灭
灭火收益（损失）
7.625% 2021 AK优先票据 美元 373  美元 - - - - - - 
7.50% 2023 AK优先票据 367  3 
4.875% 2024优先担保票据 6  1 
6.375% 2025优先票据 168  21 
1.50% 2025可转换优先票据 20.  1 
5.75% 2025优先票据 77  16 
7.00% 2027优先票据 262  27 
5.875% 2027优先票据 195  49 
6.25% 2040优先票据 36  13 
6.375% 2025 AK优先票据 9  （1）
总计 美元 1513年  美元 130 
以下是被消灭的债务及其各自对被消灭的影响的概述：
(百万)
一年结束了
2019年12月31日
债务熄灭 灭火险损失
4.875% 2021优先票据 美元 124  美元 （5)
5.75% 2025优先票据 600  （13）
总计 美元 724  美元 （18)
以下是被消灭的债务及其各自对被消灭的影响的概述：
(百万)
一年结束了
2018年12月31日
债务熄灭 灭火险损失
5.90% 2020优先票据 美元 89  美元 （3）
4.80% 2020优先票据 122  （4）
4.875% 2021优先票据 14  - - - - - -
5.75% 2025优先票据 2  - - - - - -
总计 美元 227  美元 （7）
授信额度一览表〔表格文字组〕
以下是我们在ABL贷款工具下的借款能力摘要：
(百万)
12月31日
2020
可根据ABL设施进行借款 1
美元 3500年 
借款 (1510)
信用证义务 2
(247)
可用的借款能力 美元 1743年 
1 截至2020年12月31日，ABL基金的最高借款基数为35亿美元。可利用的借款基数是通过对合格的应收帐款、存货和某些流动设备采用惯例预支费率确定的。
2 我们与某些金融机构开立了备用信用证，以支持业务义务，包括但不限于工人赔偿、员工遣散、保险、经营协议、irb和环境义务。
长期债务到期日明细表[表格文本组]
以下是根据截至2020年12月31日未偿本金计算的债务工具到期日摘要：
(百万)
债务到期日
2021 美元 34 
2022 - - - - - -
2023 13 
2024 457 
2025 1740年
之后 3351年
债务总到期日 美元 5595年